|
读新闻
【編譯單彥純／曼谷報導】曼谷商業資訊管理（BAM）計畫發行首次公開募股（IPO），共計17億6500萬股，每股售價為15.5-17.5銖，預期能集資300億銖。 開泰證券公司董事經理蓬實以BAM上市輔導商的身分表示，BAM將發行IPO不低於17億6500萬股，每股售價介於15.5-17.5銖，每股面值為5銖。如果IPO被全數認購，以最高定價計算，BAM能夠集資達308億銖。與BAM的合適價格比較，上述IPO價格已含有16-17%的折扣優惠，本益比（P/E）約11倍，債資比（P/BV）介於1.53-1.73倍，將在25-29日公開認購，承銷商包括開泰銀行（KBANK）、泰京銀行（KTB）及匯商銀行（SCB）。此次增資可分為IPO不超過15億3500萬股，向一般民眾發行4億1450萬股及機構型投資者發行11億2050萬股；以及超額配售（Greenshoe）不超過2億3000萬股。 蓬實指出，有信心BAM發行IPO能順利實現目標，目前已在機構型投資者提前認購超過46%，超額配售的使用皆在增加投資者的信心，如果IPO發行後股價跌至低於IPO價格，超額配售的部分能釋出買盤支持股價。 如果以IPO價17.5銖計算，BAM的市場總值高達560億銖，在金融股中排名第4位。金融股的平均本益比約30倍，債資比為1.77倍，與BAM業務相近的JMT網路服務公司（JMT）本益比為32倍及債資比達6.3倍。 BAM董事長通鄔麗表示，BAM的優勢為泰國最大的資產管理公司，在資產管理產業總值達2270億銖的市場中，市場占有率達47.3%。 2016-2018年來，BAM營收年均增長達5.5%，盈利年均成長3%。累計今年首9個月公司營收達92億銖，純利達48億銖，隨著公司發行新債券使整體金融成本降至2.3-3.9%。 通鄔麗指出，此次發行IPO所得資金，約35億4600萬銖至40億4000萬銖將用於償還債務，約3億9400萬銖至4億4900萬銖用於購買不良資產（NPA）。預期IPO發行後，BAM的債資比可望低於目前的1.7倍。 |
下级分类
